La lernilo klarigas kio estas la Kunmetita Jara Kresko-Indico, kaj kiel fari klaran kaj facile kompreneblan CAGR-formulon en Excel.

En unu el niaj antaŭaj artikoloj, ni malkaŝis la potencon de kunmetita intereso kaj kiel kalkuli ĝin en Excel. Hodiaŭ, ni faros paŝon pli kaj esploros malsamajn manierojn kalkuli Kunmetitan Jaran Kreskan Inporton (CAGR).

En simplaj terminoj, CAGR mezuras la profiton de investo dum certa tempodaŭro. Strikte parolante, ĝi ne estas kontada termino, sed ĝi estas ofte uzata de financaj analizistoj, investadministrantoj kaj komercaj posedantoj por ekscii kiel ilia komerco disvolviĝis aŭ kompari enspezon de konkurantaj kompanioj.

En ĉi tiu lernilo, ni ni ne fosos profunde en aritmetiko, kaj koncentriĝu pri kiel skribi efikan CAGR-formulon en Excel, kiu ebligas kalkuli kunmetitan jaran kreskorapidecon bazitan sur 3 ĉefaj enigvaloroj: komenca valoro de investo, finvaloro kaj tempoperiodo.

Kio estas Kunmetita Jara Kreskritmo?

Kummeta Jara Kreskvanto (mallonge CAGR) estas financa termino kiu mezuras la averaĝan jarkreskofton de investo dum difinita tempodaŭro.

Por pli bone kompreni la CAGR-logikon, ni rigardu la sekvan ekzemplon. Supozante, ke vi vidas la subajn nombrojn en financa raporto de via kompanio:

Ne gravas kalkuli jar-al-jaran kreskon.indico uzante regulan procentan kreskon formulon kiel montrite en la ekrankopio malsupre:

Sed kiel vi ricevas ununuran nombron kiu montras kreskorapidecon dum 5 jaroj? Estas du manieroj kalkuli ĉi tion - Meza kaj Kunmetita jarkreskofteco. La kunmetita kreskorapideco estas pli bona mezuro pro la sekvaj kialoj:

• Averaĝa jara kreskorapideco (AAGR) estas la aritmetika meznombro de serio de kreskorapidecoj, kaj ĝi estas facile kalkulebla per normala AVERAGE formulo. Tamen, ĝi tute ignoras la kunmetajn efikojn kaj tial la kresko de investo povas esti supertaksita.
• Kunmetita jarkreskofteco (CAGR) estas geometria mezumo kiu reprezentas la indicon de rendimento por investo kvazaŭ ĝi estus kunmetita kun konstanta rapideco ĉiujare. Alivorte, CAGR estas "mildigita" kreskorapideco kiu, se kunmetita ĉiujare, estus ekvivalenta al tio, kion via investo atingis dum difinita tempodaŭro.

CAGR-formulo

La senmarka CAGR-formulo uzata en komerca, financa kaj investa analizo estas jena:

Kie:

• BV - Komenca valoro de la investo
• EV - Fina valoro de la investo
• n - Nombro da periodoj (kiel jaroj, kvaronoj, monatoj, tagoj, ktp.)

Kiel montrite en la sekvaj ekrankopio, la Mezumo kaj CAGR-formuloj donas malsamajn rezultojn:

Por faciligi aferojnpor kompreni, la sekva bildo montras kiel CAGR estas kalkulita por malsamaj periodoj laŭ BV, EV kaj n:

Kiel kalkuli CAGR en Excel

Nun, ke vi havas bazan ideon pri tio, kio estas Kunmetita Jara Kresko-Indico, ni vidu kiel vi povas kalkuli ĝin en viaj Excel-folioj. Ĝenerale, ekzistas 4 manieroj krei Excel-formulon por CAGR.

Formulo 1: Rekta maniero krei CAGR-kalkulilon en Excel

Konante la ĝeneralan CAGR-formulon diskutitan supre, krei CAGR-kalkulilon en Excel estas demando de minutoj, se ne sekundoj. Nur specifu la jenajn valorojn en via laborfolio:

• BV - Komenca valoro de la investo
• EV - Fina valoro de la investo
• n - Nombro de periodoj

Kaj poste, enigu la formulon CAGR en malplena ĉelo:

En ĉi tiu ekzemplo, BV estas en ĉelo B1, EV en B2, kaj n en B3. Do, ni enmetas la sekvan formulon en B5:

=(B2/B1)^(1/B3)-1

Se vi havas ĉiujn investvalorojn listigitaj en iu kolumno, tiam vi povas aldoni gradon de flekseblecon al via CAGR-formulo kaj kalkulu ĝin aŭtomate la nombron da periodoj.

Por kalkuli CAGR en nia ekzempla laborfolio, la formulo estas jena:

=(B7/B2)^(1/(ROW(B7)-ROW(B2)))-1

Konsileto. Se la eliga valoro montriĝas kiel dekuma nombro, apliku laProcenta formato al la formulĉelo.

CAGR-formulo 2: RRI-funkcio

La plej facila maniero por kalkuli Kunmetitan Jaran Kreskan Procenton en Excel estas uzi la RRI-funkcion, kiu estas desegnita por redoni ekvivalentan interezoprocenton sur prunto aŭ investo super specifa. periodo bazita sur la nuna valoro, estonta valoro kaj la totala nombro da periodoj:

Kie:

• Nper estas la totala nombro da periodoj.
• Pv estas la nuna valoro de la investo.
• Fv estas la estonta valoro de la investo.

Kun nper en B4, pv en B2 kaj fv en B3, la formulo prenas ĉi tiun formon:

=RRI(B4, B2, B3)

CAGR-formulo 3: POWER-funkcio

Alia rapida kaj simpla maniero kalkuli CAGR en Excel estas uzi la POWER-funkcion, kiu resendas la rezulton de nombro. levita al certa potenco.

La sintakso de la funkcio POWER estas jena:

Kie numero estas la baza nombro, kaj potenco estas la eksponento por altigi la bazan nombron al.

Por fari Excel CAGR-kalkulilon bazitan sur la funkcio POWER, difinu la argumentojn tiamaniere:

• Nombro - finvaloro (EV) / komenca valoro (BV)
• Potenco - 1/nombro da periodoj (n)

Kaj jen nia Potenca CAGR-formulo en agado:

=POWER(B7/B2,1/5)-1

Kiel en la unua ekzemplo, vi povashavu la funkcion ROW por kalkuli la nombron da periodoj por vi:

=POWER(B7/B2,1/(ROW(B7)-ROW(B2)))-1

CAGR-formulo 4: funkcio RATE

Unu plia metodo por kalkuli CAGR en Excel uzas la RATE. funkcio kiu redonas la interezoprocenton por periodo de anuitato.

Unuavide, la sintakso de la funkcio RATE aspektas kiel iom komplika, sed post kiam vi komprenas la argumentojn, vi eble ŝatos ĉi tiun manieron kalkuli CAGR en Excel.

• Nper - la totala nombro da pagoj por la anuitato, t.e. la nombro de periodoj dum kiuj prunto aŭ investo devus esti pagita. Bezonata.
• Pmt - la kvanto de la pago farita ĉiuperiodo. Se ellasita, la fv argumento devas esti provizita.
• Pv - la nuna valoro de la investo. Bezonata.
• Fv - la estonta valoro de la investo ĉe la fino de nper pagoj. Se ellasita, la formulo prenas la defaŭltan valoron de 0.
• Tipo - laŭvola valoro kiu indikas kiam pagoj estas pagendaj:
  • 0 (defaŭlta) - pagoj estas pagebla je la fino de la periodo.
  • 1 - pagoj estas pagendaj komence de la periodo.
• Divenu - via diveno por kio la indico povus esti. Se ellasita, oni supozas, ke ĝi estas 10%.

Por turni la funkcion RATE en CAGR-kalkulformularon, vi devas provizi la 1-an (nper), 3-an (pv) kaj 4-an (fv) argumentoj tiamaniere:

Mi memorigos vin ke:

• BV estas la komenca valoro de la investo
• EV estas la finvaloro de la investo
• n estas la nombro da periodoj

Noto. Nepre specifu la komencan valoron (BV) kiel negativan nombron , alie via CAGR-formulo redonus #NUM! eraro.

Por kalkuli la kunmetitan kreskorapidecon en ĉi tiu ekzemplo, la formulo estas jena:

=RATE(5,,-B2,B7)

Por ŝpari al vi la problemon kalkuli la nombron da periodoj permane, vi povas havi la VICON. funkcio kalkulu ĝin por vi:

=RATE(ROW(B7)-ROW(B2),,-B2,B7)

CAGR-formulo 5: IRR-funkcio

La IRR-funkcio en Excel redonas la internan indicon de reveno por serio de monfluoj kiuj okazas je regulaj tempintervaloj (t.e. tagoj, monatoj, kvaronoj, jaroj, ktp.). Ĝi havas jenan sintakson:

Kie:

• Valoroj - gamo da nombroj kiuj reprezentas la monfluojn. La intervalo devas enhavi almenaŭ unu negativan kaj almenaŭ unu pozitivan valoron.
• [Diveni] - laŭvola argumento, kiu reprezentas vian divenon, kia povus esti la rendimento. Se ellasita, la defaŭlta valoro de 10% estas prenita.

Ĉar la Excel IRR-funkcio ne estas ĝuste destinita por kalkuli kunmetitan kreskorapidecon, vi devus transformi la originajn datumojn tiamaniere:

• La komenca valoro de investo estu enigita kiel anegativa nombro.
• La finvaloro de investo estas pozitiva nombro.
• Ĉiuj mezaj valoroj estas nuloj.

Unufoje viaj fontaj datumoj estas reorganizitaj, vi povas kalkuli CAGR per ĉi tiu simpla formulo:

=IRR(B2:B7)

Kie B2 estas la komenca valoro kaj B7 estas la finvaloro de investo:

Nu, jen kiel vi povas kalkuli CAGR en Excel. Se vi atente sekvis la ekzemplojn, vi eble rimarkis, ke ĉiuj 4 formuloj liveras la identan rezulton - 17,61%. Por pli bone kompreni kaj verŝajne inversigi la formulojn, vi bonvenas elŝuti la ekzemplan laborfolion sube. Mi dankas vin pro legado kaj esperas vidi vin en nia blogo venontsemajne!

Praktiku laborlibron por elŝuto

CAGR-kalkulformuloj (.xlsx-dosiero)